Bolsatero

Un stop loss consiste en poner una orden de venta una vez que el precio baja un % desde nuestra entrada o pierde un valor que hayamos determinado previamente. Es la pérdida máxima que un inversor está dispuesta a soportar en cada operación o para proteger los beneficios conseguidos previamente.

Los stops los podríamos catalogar como:

• Defensivos: Están cerca de nuestro precio de compra. Cortan rápidamente las pérdidas cuando el precio pierde cierto valor. El problema de estos tipos de stops está en que pueden provocar pérdidas continuas cuando hay volatilidad.
• Lejanos: Permiten más flexibilidad y salidas antes de tiempo. El riesgo asumido es mayor y suelen tener mejores rendimientos a largo plazo. Este tipo de stops suelen ser fiables cuando se sitúan por debajo de un soporte que haya dejado atrás el precio.
• Dinámicos: Este tipo de stops se usa cuando hay una tendencia y se va moviendo según lo va haciendo el precio subiendo cada vez los beneficios protegidos.

Cada cual tiene su capacidad de aversión al riesgo y ello hace que haya distintos perfiles a la hora de invertir. No es lo mismo alguien que soporte las pérdidas esperando ganar más a largo plazo que aquel que busque la mínima volatilidad en su cartera aunque eso supongo menores beneficios. Estamos en un momento importante del mercado, entrando en periodo bajista, lo que hace que se pueda plantear empezar a invertir para aquellos que no lo estén haciendo ya.

Hay algunas consideraciones básicas que deberíamos tener a la hora de participar en el mercado:

• Serenidad: Cada uno debe saber cuál es su perfil de riesgo y el plazo de la inversión. Eso evita que los acontecimientos e impulsos de corto plazo nos hagan entrar/salir del mercado sin que eso esté en nuestro plan inicial y que suele implicar pérdida de beneficios en el mejor de los casos.
• Protección. Siempre es conveniente tener liquidez en la cartera para aprovechar las oportunidades que van surgiendo. Entrar con todo el capital de una vez acostumbra a hacer que no se aprovechen las oportunidades en su mejor momento y muchas veces hace que se pierdan otras grandes oportunidades de inversión.
• Diversificación. Si invertimos a largo plazo hay aspectos que debemos tener en cuenta como es la liquidez, la gestión activa, la calidad de las inversiones y la flexibilidad para cambiar. Eso se puede hacer diversificando la cartera en varios mercado y sectores de manera que podemos ir balanceando de uno a otro nuestro capital.
• Paciencia. Tan fácil de decir y tan difícil de aplicar. Las inversiones no acostumbran a darnos todo el potencial de un día para otro y hay que tener paciencia para esperar que se cumplan las previsiones. Pecar de lo contrario suele implicar peores resultados de los inicialmente previstos.

El trading consiste en negociar en los mercados financieros para obtener una plusvalía. Estas operaciones se realizan de manera directa en los distintos mercados a los que podemos acceder: acciones, derivados, divisas, criptomonedas… Normalmente se suele asociar a muy corto plazo aunque no sea del todo cierto.

Dependiendo del plazo de las operaciones hay operaciones de muy corto plazo, conocidas como “scalping”, que pueden durar segundos, mientras que hay otras denominadas “swing trading” que pueden durar días o semanas. Las exigencias que hay que tener son inversamente proporcionales a los plazos, ya que tanto la técnica como el tiempo o el estrés difieren mucho dependiendo el plazo.

Tipos de Trading

• Scalping: Se opera en el muy corto plazo a través de pequeños movimientos. La rentabilidad de cada operación es baja por lo que es necesario realizar bastantes operaciones exitosas. Se suele hacer a través de futuros, CFDs o  ETs que son productos muy apalancados. Este tipo de trading requiere mucha disciplina y rigurosidad metodológica ya que implica un gran estrés y tiene un riesgo alto.
• Day Trading: Las operaciones se realizan a corto plazo. Las compras y ventas se realizan dentro del mismo día y pueden realizarse sobre cualquier activo.
• Swing Trading: Las operaciones se llevan a cabo en el medio plazo pudiendo durar alguna semana. Las tendencias que se ven reflejadas en gráficos de varias horas o diarios son las que indican la operación a realizar.
• Trading direccional: Se opera a más largo plazo siguiendo las tendencias del mercado. La metodología es igual que la del swing trading pero su temporalidad es mayor.

Consejos para principiantes

• Capital: Es necesario un capital mínimo para operar pero igual de importante es tener un capital de reserva para sobrellevar las pérdidas cuando se producen malas rachas.
• Apalancarse con moderación: Apalancarse implica poder operar con más dinero del que se tiene en la cuenta lo que provoca que las operaciones puedan hacerse con una cantidad mayor. Si el apalancamiento es alto la volatilidad de la cartera será alta por lo que no es recomendable y gestionarlo es complicado.
• Menos es más: El trading algorítmico acapara la mayor parte de las operaciones de corto plazo por lo que es imposible seguir su ritmo, sobre todo si no se está operando a tiempo completo. Es recomendable operar a un plazo algo mayor donde la volatilidad no es tan alta.
• Mantener el método: Tener un método y operar en base a él es obligatorio en cualquier tipo de estrategia y mucho más cuanto menor sea el plazo. Mantener el método que se ha contrastado previamente hace que las ganancias sean consistentes y no depende de emociones.

Riesgos:

• Fakes: Existe mucha información pero no toda es real. Es recomendable consultar la experiencia de otra gente, analizar y estudiar en detalle antes de invertir dinero real.
• Autodesconocimiento: Es primordial conocer el propio perfil inversor y la aversión al riesgo. Eso Implica saber la cantidad que se entiende como razonable de pérdidas según la cartera, el tiempo que se espera estar en el mercado…
• Inexperiencia: La teoría está bien para aprender pero a la hora de hacer trading aparecen otros factores que no se han estudiado como es el emocional. Tener una estrategia y probar su rentabilidad en el mercado real resulta obligatorio.